Depois de falarmos sobre a Moda e a Mediana, hoje iremos abordar um pouco mais sobre os indicadores estatísticos. Porém, iremos falar sobre a Média, Variância e Desvio Padrão.
Bora lá então conhecê-los? Curti só!
Média
A Média é uma medida de tendência central que busca o valor médio de uma série histórica. Ou seja, imagine que compramos ações da Eletrobrás e nos 5 meses em que mantivemos essa ação o resultado foi conforme os números abaixo:
- Mês 1 ? + 1%
- Mês 2 ? + 6%
- Mês 3 ? ? 2%
- Mês 4 ? ? 1%
- Mês 5 ? + 2%
O fato de ter valorizado 6% no segundo mês não quer dizer nada, já que ocorreram perdas em meses futuros, não é? O que realmente importa para nós – e para o investidor – é o retorno médio.
Para calcular o retorno médio deste ativo, é necessário a média destes valores. Isso é feito somando os valores dos meses e dividindo-os pelo número de fatores. Ou seja:
1 + 6 + (-2) + (-1) + 2 = 6
Dividimos esse valor por 5, que é o número de meses utilizados na amostra, que é o número de fatores. Chegamos, então, na seguinte fórmula:
Média = ( 6 / 5 ) = 1,20
Assim, conseguimos concluir que a ação da Eletrobrás possui média igual a 1,20%. Em outras palavras, o investimento pagou 1,20% ao mês, em Média.
Deu para compreender? Então, tocamos ficha a diante!
Variância
Este fator indica “o quão longe”, em geral, os seus valores se encontram do valor esperado. Ou pode ainda ser o quanto o ativo varia em função de sua Média.
Uma pausa aqui!
Você sabe o que é valor esperado?
Nós já falamos dele anteriormente, pois também é conhecido como retorno esperado. E para você não esquecer, ele é a média ponderada dos retornos esperados. Assim mesmo, bem prático!
Resolvido essa questão, agora é hora de voltarmos à Variãncia.
Desta maneira, considerando que a ação da Eletrobrás teve as oscilações nos 5 meses:
- Mês 1 ? + 1%
- Mês 2 ? + 6%
- Mês 3 ? ? 2%
- Mês 4 ? ? 1%
- Mês 5 ? + 2%
A fórmula desta será:
Onde:
n = dado oscilação do mês;
x = média;
? = somatório de todos os meses.
Se colocarmos as informações direto na fórmula, ela fica desta maneira:
var = 9,70
A Variância não tem nenhuma aplicação prática no mercado, mas é utilizada para encontrar o que de fato nos interessa: o Desvio Padrão. Que é o nosso próximo fator estudado.
Desvio Padrão
Este é considerado a medida de risco para calcularmos a Volatilidade de um ativo. Para você poder entender melhor, com o Desvio Padrão podemos mostrar, matematicamente, o risco de determinado investimento.
Porém, para podermos encontrá-lo, basta apenas extrairmos a raiz quadrada da Variância.
Seguindo o exemplo anterior onde a Variância deu resultado igual a 9,7, logo, seu Desvio padrão é igual ?9,7 = 3,11.
O mais importante que você deve saber é que quanto maior for o Desvio Padrão de um ativo, maior será o risco de mercado desse ativo. Pois, ele indica o quanto o valor de um ativo pode variar em um determinado período de tempo, podendo ser para cima ou para baixo.
Viu como não tem nenhum mistério? É super fácil! Minha dica é: pratique e saberá cada vez mais! 😉
Comentários
excelente a publicação de forma simples e rápido